Preguntas y respuestas: ¿Qué significa usar el seguro de vida con valor en efectivo para los ahorros para la jubilación?

Personal del US Tax Center Publicado: 1 de noviembre de 201215 de junio de 2023

Uno de los usos más populares del seguro de vida con valor en efectivo es ahorrar para la jubilación.

El seguro de vida con valor en efectivo se refiere a una amplia variedad de pólizas de seguro que proporcionan tanto una prestación por fallecimiento como la acumulación de valor en efectivo durante un periodo de tiempo. El seguro de vida con valor en efectivo puede ir desde una póliza de vida entera tradicional de prima nivelada a una póliza de vida entera de prima única, pasando por una póliza de vida universal, una póliza de seguro de vida variable o una póliza de vida universal variable. En el mercado de seguros actual, existe una gran variedad de pólizas de seguro de vida con valor en efectivo que un consumidor puede adquirir.

Estos tipos de pólizas de seguro contrastan con las pólizas de seguro de vida temporal, en las que usted paga una serie de primas y sus beneficiarios cobran el importe del seguro si usted fallece durante la vigencia de la póliza. Las pólizas de vida temporal no acumulan valor en efectivo.

Muchas personas utilizan una póliza de seguro de vida con valor en efectivo para ahorrar para su jubilación y proporcionar una prestación por fallecimiento a sus beneficiarios.

En muy raras ocasiones, las empresas ofrecen a sus empleados la opción de contratar un seguro de vida en el marco de su plan de jubilación. En el marco de un plan de jubilación cualificado, las cantidades aportadas al plan por el empresario serán deducibles de impuestos y, en el caso de un plan 401(k), las cantidades aportadas al plan por un empleado también serán deducibles de impuestos.

Los aumentos del valor en efectivo de la póliza debidos a inversiones o intereses se diferirán fiscalmente hasta que se retire el dinero de la póliza. Algunas personas utilizan también una póliza de seguro de vida con valor en efectivo como complemento de un plan de jubilación cualificado.

Si trabaja para una empresa que no ofrece un plan de jubilación cualificado (o no ofrece una opción de seguro de vida en un plan existente) o si ya ha aportado el importe máximo a su plan de jubilación cualificado, una póliza de seguro de valor en efectivo puede ofrecer algunas de las ventajas fiscales de un plan de jubilación cualificado. Aunque el pago de las primas de seguro no es deducible fiscalmente, cualquier aumento del valor en efectivo de la póliza de seguro debido a ganancias de inversión no se grava hasta que empiece a retirar el dinero después de jubilarse. El valor en efectivo crece con impuestos diferidos (como una renta vitalicia).

Además, las retiradas pueden no estar sujetas a impuestos si se acogen a las disposiciones fiscales favorables que ofrecen las pólizas de valor en efectivo.

¿Cuándo se debe utilizar el seguro de vida con valor en efectivo para ahorrar para la jubilación?

Para proporcionar una prestación por fallecimiento a su familia y ahorrar para su jubilación. Debería utilizar una póliza de seguro de vida con valor en efectivo para sus ahorros de jubilación si desea proporcionar un seguro de vida a su familia, así como ahorrar para su jubilación en un vehículo combinado de seguro e inversión. Una póliza de seguro de vida con valor en efectivo consta de dos partes: una parte de seguro de vida y una parte de inversión. Aunque paga una prima por la totalidad de la póliza de seguro, la prima que abona cada año se divide entre el pago del seguro y el pago de los ahorros de inversión.

Seguro de vida

Debería contratar una póliza de valor en efectivo si necesita un seguro de vida. La necesidad de un seguro de vida depende de varios factores. En primer lugar, ¿tiene familiares a su cargo (cónyuge, hijos o incluso padres mayores) que dependen de sus ingresos para mantener su nivel de vida? Si es así, debería tener un seguro de vida para mantener a sus dependientes en caso de fallecimiento prematuro.

En segundo lugar, aunque no trabaje (es decir, sea un "ama de casa"), ¿presta servicios que su cónyuge tendría que pagar si usted no estuviera (como cuidado de niños, limpieza del hogar, cocina, etc.)? Entonces puede que también necesite un seguro de vida.

En tercer lugar, ¿tiene usted un patrimonio tan grande que su fallecimiento le acarreará importantes impuestos? El seguro de vida puede ser una excelente manera de proporcionar esta liquidez a sus herederos.

¿Cuáles son los puntos fuertes de utilizar un seguro de vida con valor en efectivo para ahorrar para la jubilación?

Un seguro de vida para proteger a su familia. Uno de los principales puntos fuertes de utilizar un seguro de vida con valor en efectivo para ahorrar para la jubilación es proporcionar protección de seguro de vida a su familia en caso de fallecimiento prematuro. Si ahorra para su jubilación comprando fondos de inversión o letras del Tesoro o simplemente invirtiendo su dinero en una cuenta de ahorro en el banco, no tendrá ningún seguro de vida. Tendría que contratar un seguro de vida aparte. Al comprar una póliza de seguro de vida con valor en efectivo, puede combinar la protección de un seguro de vida para su familia con un vehículo de ahorro para su jubilación.
Las primas pueden desgravarse. Si su empresa ofrece la opción de adquirir un seguro de vida a través del plan de jubilación cualificado de la empresa, entonces, dentro de unos límites, sus aportaciones deducibles de impuestos (y las de su empresa) al plan de jubilación pueden utilizarse para adquirir la póliza de seguro. Por lo tanto, utilizar una póliza de seguro de vida con valor en efectivo para ahorrar para su jubilación puede ser una forma excelente de adquirir una póliza de seguro de vida sustancial sobre su vida y ahorrar para su jubilación, todo ello por un coste reducido. Precaución: Muy pocas empresas ofrecen la opción de contratar un seguro de vida a través de sus planes de jubilación cualificados. Existen normas y límites complicados que deben seguirse para ofrecer un seguro de vida a través de un plan cualificado. Además, hay que realizar muchos trámites. Muchas empresas simplemente no quieren hacer el esfuerzo de ofrecer esta opción a sus empleados. Además, muchos tipos de planes de jubilación cualificados (como las cuentas individuales de jubilación y los planes de incentivos al ahorro para empleados) no permiten la contratación de un seguro de vida a través del plan.
Los valores de las pólizas crecen con impuestos diferidos. Otra ventaja de utilizar un seguro de vida con valor en efectivo para ahorrar para la jubilación es que el valor en efectivo de la póliza crece con impuestos diferidos. En este sentido, una póliza de seguro de vida con valor en efectivo es similar a una renta vitalicia. La parte del valor en efectivo de la póliza crece con impuestos diferidos hasta que empiece a retirar los fondos o rescatar la póliza. Dado que el valor en efectivo crece con impuestos diferidos, algunas personas utilizan una póliza de seguro de vida con valor en efectivo como complemento de un plan de jubilación cualificado. Si su empresa no ofrece un plan de jubilación cualificado o si ya ha aportado el importe máximo a su plan cualificado, la compra de una póliza de seguro de vida con valor en efectivo le proporcionará algunas de las ventajas fiscales de un plan de jubilación cualificado. Aunque las primas no serán deducibles fiscalmente, el incremento del valor en efectivo debido a los intereses y las ganancias de las inversiones no tributará durante los años de acumulación.

Puede retirar valores en efectivo. Es posible que pueda retirar parte del valor en efectivo de su póliza de seguro de vida (dependiendo del tipo de póliza que tenga). El dinero puede retirarse igual que si lo hiciera de una cuenta de ahorros en su banco. Siempre que mantenga suficiente valor en efectivo en la póliza, puede retirar el dinero de la póliza y seguir manteniendo el seguro de vida en vigor para proporcionar una prestación por fallecimiento a su familia.
Puede pedir prestado contra el valor en efectivo. También puede pedir un préstamo sobre el valor en efectivo de su póliza de seguros. El valor en efectivo acumulado en la póliza es la garantía del préstamo. El tipo de interés del préstamo se determina de antemano y suele ser inferior al que ofrecen los bancos. Atención: Si fallece antes de que el préstamo esté totalmente pagado, el importe de la prestación por fallecimiento se reduce en la cuantía del préstamo pendiente. Además, la póliza debe permanecer en vigor para mantener el tratamiento fiscal favorable del préstamo.

¿Cuáles son los inconvenientes de utilizar un seguro de vida con valor en efectivo para ahorrar para la jubilación?

Debe ser asegurable. Para que una compañía de seguros emita una póliza de seguro sobre su vida, usted debe ser considerado "asegurable". Hay varios factores que influyen en que usted sea asegurable; los dos más importantes son su edad y su historial médico. Cuanto mayor sea usted y peor sea su historial médico, más difícil y/o costoso le resultará obtener un seguro de vida. Por ejemplo, una persona de 45 años en perfecto estado de salud pagará mucho menos por una cantidad de seguro comparable que una persona de 65 años que ya ha sufrido un infarto.
Las primas del seguro de vida con valor en efectivo son más caras que las del seguro de vida temporal. Otra desventaja de utilizar una póliza de seguro de vida con valor en efectivo para ahorrar para la jubilación es que las primas de una póliza con valor en efectivo son considerablemente más caras que las de un seguro temporal de importe comparable. Las primas de una póliza de valor en efectivo son más caras porque se está pagando tanto por un elemento de seguro como por un elemento de ahorro. Con una póliza temporal, se paga simplemente por un seguro de vida. Por ejemplo, un hombre de 40 años con buena salud podría pagar $600 al año por una póliza de seguro de vida temporal de $500.000 a 10 años con prima nivelada. Esa misma persona podría pagar $6.000 al año por una póliza de valor en efectivo con la misma prestación por fallecimiento. También puede haber costes más elevados asociados a una póliza de seguro de vida con valor en efectivo (por ejemplo, tasas de póliza, comisiones más elevadas, gastos de prima y gastos de rescate).
El importe del seguro que puede contratar puede ser limitado. La compañía de seguros puede limitar el importe del seguro que puede contratar. Si quiere contratar una póliza de seguro de vida muy grande, la compañía de seguros puede exigirle que justifique el importe del seguro (es decir, que demuestre por qué necesita tanto seguro). La compañía de seguros puede tener en cuenta factores como sus ingresos y el volumen de su patrimonio. Por ejemplo, si gana $50.000 al año, es posible que la compañía de seguros no esté dispuesta a emitir una póliza con una indemnización por fallecimiento de $5 millones sobre su vida.
Las aportaciones en metálico pueden ser limitadas. Dado que el valor en efectivo crece con impuestos diferidos, el gobierno federal ha aprobado leyes y emitido reglamentos que limitan la cantidad de dinero que puede invertirse en estas pólizas. Si se superan estos límites, es posible que la póliza no se considere un seguro de vida a efectos del impuesto federal sobre la renta. Se trata de un ámbito muy técnico. Debe consultar otros recursos para obtener más información sobre los límites de las pólizas de seguro de vida con valor en efectivo.
Las normas del Contrato de Dotación Modificado (MEC) también limitan el tamaño de las pólizas de valor en efectivo. Según la legislación federal, si los pagos de primas de una póliza de seguro de vida con valor en efectivo superan determinados límites durante los primeros siete años, la póliza se clasifica permanentemente como contrato de dotación modificado (MEC) y está sujeta a normas fiscales especiales. En virtud de estas normas especiales, los préstamos de la póliza están sujetos a impuestos y los retiros pueden estar gravados (e incluso penalizados). Las normas relativas a los MEC son muy complejas. Debe consultar otros recursos antes de invertir en una póliza de seguro de vida con valor en efectivo.

¿Cuáles son las implicaciones fiscales?

El pago de las primas puede ser deducible. Si su empresa ofrece la opción de contratar un seguro de vida a través de su plan de jubilación cualificado, entonces, dentro de unos límites, sus aportaciones deducibles de impuestos al plan (y/o las aportaciones de su empresa) pueden utilizarse para comprar la póliza de seguro de vida. No son muchas las empresas que ofrecen a sus empleados la posibilidad de contratar un seguro de vida a través de su plan de jubilación cualificado. Si no adquiere la póliza de seguro a través de un plan de jubilación cualificado, las primas no serán deducibles fiscalmente.
Las retiradas de efectivo superiores a la base imponible son ingresos imponibles. Cuando empiece a retirar efectivo de una póliza de seguro de vida con valor en efectivo (aunque sólo algunos tipos de pólizas con valor en efectivo permiten retiradas), el importe de las retiradas hasta su base en la póliza estará libre de impuestos (su base es el importe de las primas que ha pagado a la póliza neto de cualquier dividendo anterior y retiradas libres de impuestos). Los retiros que superen su base tributarán como ingresos. Si la póliza está clasificada como un contrato de dotación modificado, los reintegros se considerarán procedentes en primer lugar de los beneficios y, en consecuencia, estarán sujetos al impuesto sobre la renta.

LEA: ¿Qué es la planificación fiscal con un seguro de vida?

Los préstamos sobre pólizas no suelen estar sujetos a impuestos. Si contrae un préstamo sobre el valor efectivo de su póliza de seguro, el importe del préstamo no está sujeto a impuestos (salvo en el caso de un contrato de dotación modificado). Este resultado se produce incluso si el préstamo es superior al importe de las primas que ha pagado. Atención: Un préstamo de este tipo no tributa sólo mientras esté vigente la póliza.?
Los intereses de los préstamos sobre pólizas no suelen ser desgravables... Los intereses de los préstamos que contraiga sobre el valor en efectivo de su seguro de vida no suelen ser deducibles.
El rescate de la póliza puede dar lugar a una ganancia imponible. Si rescata su póliza de seguro de vida con valor en efectivo, cualquier ganancia sobre la póliza puede estar sujeta a federal (y posiblemente estado) impuesto sobre la renta. La ganancia por el rescate de una póliza de valor en efectivo es la diferencia entre el valor en efectivo neto y los importes de condonación del préstamo y su base en la póliza. Su base son las primas totales que pagó en efectivo, menos los dividendos de la póliza y los retiros libres de impuestos que haya realizado.
Las prestaciones por defunción no suelen estar sujetas al impuesto federal sobre la renta. Quienquiera que reciba las prestaciones por fallecimiento de su póliza de seguro (en el momento de su fallecimiento) no suele tener que incluir esas ganancias en los ingresos a efectos del impuesto federal sobre la renta. Una excepción a esta regla es si la póliza de seguro ha sido vendida de un tomador a otro, sometiéndola a la regla de transferencia por valor. Otra excepción es que, con respecto al seguro de vida con valor en efectivo mantenido en un plan de jubilación cualificado, una parte del producto del fallecimiento igual al valor en efectivo de la póliza inmediatamente antes del fallecimiento del empleado asegurado se tratará como una prestación del plan (no como producto del seguro de vida) y, por lo tanto, estará sujeta al impuesto sobre la renta cuando se distribuya a un beneficiario.

Impuesto sobre donaciones

El producto de la póliza no suele considerarse una donación al beneficiario. El pago de prestaciones por fallecimiento a un beneficiario de una póliza de seguro de vida con valor en efectivo sobre su vida no suele considerarse una donación suya sujeta a impuestos, aunque generalmente es una transferencia sujeta al impuesto sobre sucesiones. Una situación en la que el pago de una indemnización por fallecimiento puede estar sujeta al impuesto sobre donaciones es cuando el propietario, el asegurado y el beneficiario son tres personas distintas; por ejemplo, cuando el esposo es el propietario de la póliza de seguro de vida, la esposa es la asegurada y un hijo es el beneficiario de la póliza. Tras el fallecimiento de la esposa, se considera que el marido ha hecho una donación del producto del seguro al hijo. Esta donación puede estar sujeta al impuesto sobre donaciones.
El pago de las primas de las pólizas no suele estar sujeto al impuesto sobre donaciones. Si paga las primas de una póliza de seguro sobre su propia vida, el pago de las primas no se considera una donación imponible al beneficiario de la póliza. Por ejemplo, supongamos que usted paga $5.000 al año en primas por una póliza de seguro de vida de $300.000 de valor en efectivo. Su único hijo es el beneficiario de la póliza. El pago de esta prima de $5.000 no es una donación imponible de usted a su hijo. Sin embargo, si otra persona paga las primas de una póliza de la que usted es titular, el pago de esas primas suele considerarse una donación sujeta a impuestos. El impuesto sobre donaciones puede aplicarse si las primas anuales superan el importe anual de exclusión del impuesto sobre donaciones. En general, el pago de primas de seguro de vida efectuado en nombre de otra persona podrá acogerse a la exclusión anual del impuesto sobre donaciones.

Impuesto de sucesiones

El producto del seguro puede incluirse en su patrimonio imponible. Si tiene algún derecho de propiedad sobre una póliza de seguro o su patrimonio es el beneficiario de la póliza, el producto de esa póliza de seguro se incluirá en su patrimonio imponible. Además, si hace una donación de una póliza de seguro sobre su vida en los tres años siguientes a su fallecimiento, el producto de esa póliza volverá a incluirse en su patrimonio imponible. Los incidentes de propiedad incluyen el derecho a cambiar el beneficiario, el derecho a suscribir préstamos sobre la póliza y el derecho a rescatar la póliza por dinero en efectivo, entre otras cosas.

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