Cómo y por qué cambia su plan 401(k)

Las empresas son cada vez más inteligentes a la hora de gestionar sus planes de jubilación. Están tomando algunas medidas beneficiosas para los trabajadores más jóvenes, como la inscripción automática de los nuevos empleados en planes 401(k) y la asignación por defecto de sus ahorros a fondos con fecha objetivo, que ofrecen una combinación de inversiones diseñada para alcanzar los objetivos de jubilación.

Otras opciones están levantando ampollas, como la decisión de International Business Machine'de hacer su contribución de contrapartida 401(k) sólo una vez al año.

David Huntley, director de HR Consultants en Baltimore y editor de "The 401(k) Averages Book" habla de estas y otras tendencias.

Q. ¿Qué es lo último y lo mejor en el mundo de los planes 401(k)?

A. Me anima mucho el número de jóvenes que están contribuyendo al máximo en sus planes 401(k). Todos los jóvenes con los que hablo -profesores, entrenadores, ingenieros, gente de Wall Street- dicen que están llegando al máximo en sus planes de jubilación. Eso nunca había ocurrido antes.

Q. ¿Por qué?

A. Las piezas van encajando. Los niños no parecen pensar en la Seguridad Social, pero son conscientes de que ahorrar es importante. La palabra 401(k) está ahora en boca de todos. La afiliación automática ayuda: al menos el 30% de las empresas te inscriben automáticamente en las prestaciones de jubilación. Cuando se contrata a un millennial, las prestaciones ocupan un lugar destacado, no se piensan a posteriori.

Q. ¿Qué perspectivas tiene para los trabajadores de más edad?

A. Tengo 56 años y me preocupan las opciones de inversión para la gente de mi edad. Incluso si se ha ahorrado lo suficiente, ¿qué tipo de ingresos se pueden obtener en un entorno de tipos de interés bajos? Es una preocupación real para las personas que están jubiladas o a punto de jubilarse.

Q. ¿Cuáles son las mejores opciones para los ahorradores de más edad que buscan ingresos?

A. Si tuviera la respuesta, la compartiría. Da miedo. Mi consejo: No persigas lo que quizá parezca una solución fácil. No creo que la haya.

Algunos planes ofrecen rentas vitalicias para la jubilación. Pero los bajos tipos de interés y los requisitos de capital de las aseguradoras hacen que sea un gran reto crear nuevos productos que proporcionen ingresos.

Q. Gracias a una nueva normativa, los empresarios tienen que revelar el coste de las inversiones subyacentes en los planes de jubilación de las empresas. ¿Qué significa esta información para los trabajadores?

A. Soy un gran partidario de la divulgación de las comisiones. La luz del sol es buena.

Entendemos mejor que unos ratios de gastos más bajos pueden ayudar a la gente a aumentar sus saldos. A menudo es posible beneficiarse de comisiones más bajas a través de una clase de acciones institucional, y puede haber otras opciones más baratas, como los fondos indexados.

Q. ¿Cuánto han bajado las tasas?

A. Cada plan es diferente. Sería difícil dar una cifra concreta. Algunos planes cuestan miles de millones de dólares y otros millones. No están necesariamente correlacionados. Las comisiones tienden a la baja como porcentaje de los activos. El uso de estrategias de inversión pasiva, como los fondos indexados, tiene un gran impacto. La diferencia entre las comisiones de gestión pasiva y activa es de entre 0,30 y 0,40 puntos porcentuales, una cifra importante. Ese ahorro es real.

Q. ¿Qué opina de los fondos a plazo fijo?

A. Cuando la gente me pide consejo sobre la jubilación, les digo: "¿Tiene un fondo de fecha objetivo? Úselo". Creo que son fantásticos. Son una de las mejores cosas que le han pasado a los planes 401(k) desde el (fondo de contrapartida).

La cuestión que la gente debate es realmente qué asignación de activos es mejor: 60 acciones y 40 por ciento de bonos o 70 por ciento de acciones y 30 por ciento de bonos o alguna otra mezcla. Es un problema de alto nivel.

Q. ¿Qué opina de los planes Roth 401(k), que permiten a los ahorradores pagar impuestos por adelantado, en lugar de al jubilarse?

A. Si cree que los impuestos van a subir, tienen mucho sentido. Si crees que los impuestos se mantendrán o bajarán, no tienen sentido.

Q. ¿Qué tipo de asesoramiento puedo esperar de mi plan de pensiones?

Una. Los parámetros para evaluar y supervisar los programas de asesoramiento son muy claros por parte del Departamento de Trabajo. Antes era una zona gris.

Los partícipes tienen que elegir utilizar estos servicios de asesoramiento, y el tipo de asesoramiento que reciben puede variar, pero la mayoría de las veces'obtendrán asesoramiento sobre las opciones de inversión que tienen, la asignación de activos y cuánto deberían ahorrar.

Pero con el enorme flujo de dinero hacia los fondos con fecha objetivo, gran parte del asesoramiento de inversión se realiza por usted con una asignación de activos preestablecida para los partícipes que eligen ese camino.

Q. ¿Le preocupa el repunte de los préstamos procedentes de planes de jubilación?

A. Usted'nunca verá un anuncio en el sitio web de su plan de jubilación que diga: "Haga clic aquí para obtener un gran tipo de préstamo". A todos nos gustaría que la gente no tuviera que pedir préstamos de sus 401(k)s, pero si tenemos en cuenta las alternativas,'es una opción viable.

Si puede pedir un préstamo con cargo a su plan 401(k), es mejor que ir a la casa de empeños. Si puede pedir un préstamo con cargo a su plan de jubilación, también significa que sigue trabajando. Significa que no está recurriendo a formas de préstamo más usureras.

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